Финансовая модель является неотъемлемой частью любого инвестиционного проекта и важным инструментом, позволяющим принимать управленческие решения о целесообразности реализации инвестиционного проекта и его финансировании. Комплекс необходимых расчетных действий по оценке и формированию финансовой части позволит самостоятельно разработать гибкую и прозрачную финансовую модель, которую можно эффективно использовать в дальнейшем, в том числе тиражировать на другие проекты.
Курс ориентирован на проектных менеджеров, руководителей и специалистов финансово-экономических отделов, банков и других финансовых институтов, в задачи которых входит построение и анализ инвестиционных расчетов с целью обоснования решений, а также будет полезен владельцам бизнеса, руководителям высшего звена и студентам, желающим научиться разрабатывать модель инвестиционного проекта.
Для прохождения курса необходимы базовые навыки работы с MS Excel. Обучение проводится НОВОМ формате и занимает около 4 недель. Занятия проходят дистанционно каждую неделю по модулям, включают взаимодействие с преподавателем в мини-группе с возможностью отработки методик и разбора личных кейсов. По окончании выдаётся удостоверение о повышении квалификации.
Внимание! Обучение проходит только в режиме ОНЛАЙН.
В результате обучения вы:
-
научитесь собирать и систематизировать информацию, необходимую для финансового моделирования
-
получите практические навыки по созданию финансовых моделей инвестиционного проекта в программной среде MS Excel
-
научитесь рассчитывать прогнозные финансовые и экономические показатели инвестиционного проекта на основании финансовой модели
-
сможете интерпретировать полученные результаты и прогнозировать инвестиционную привлекательность проекта
День 1
Бизнес-план как информационная база для построения финансовой модели
-
Понятие бизнес-план и инвестиционный проект
-
Стандарты и требования к бизнес-планам: международная и российская практика
-
Ключевые разделы бизнес-плана: резюме, сущность проекта, инициатор проекта, продукция проекта, анализ отрасли и рынка, маркетинговый план проекта, организационный план проекта, производственный план проекта, финансовый план проекта, оценка проекта, оценка рисков. Примеры из практики
День 2
Основные требования и допущения к финансовой модели. Прогнозирование входных данных
-
Основные требования к финансовой модели, предъявляемые финансовыми организациями. Примеры финансовых моделей
-
Определение длительности проекта
-
Прогноз макроэкономических показателей.
-
Прогноз инвестиций в проект.
-
Расчет потребности в финансировании
-
Прогноз объема продаж, объема производства, прогноз выручки
-
Прогноз цен на продукцию проекта
-
Прогноз операционных расходов: переменные производственные, общехозяйственные, административные, коммерческие
-
Расчет потребности в оборотном капитале
-
Налоговые предпосылки
-
Иные исходные данные и предпосылки для отрасли и проекта
День 3
Формирование прогнозной финансовой отчетности
-
Формат отчетных форм прогнозной финансовой отчетности. Требования к прогнозной финансовой отчетности
-
Формирование прогнозного отчета о движении денежных средств
-
Формирование прогнозного отчета о финансовых результатах
-
Формирование прогнозного баланса
-
Верификация финансовой модели
-
Проверка достоверности финансовой модели
Практикум в Excel «Построение финансовой модели проекта (практикум в Еxcel)»
Оценка инвестиционной привлекательности и финансовой состоятельности проекта
-
Выбор ставки дисконтирования для оценки эффективности инвестиционного проекта
-
Расчет показателей инвестиционной привлекательности по проекту: период окупаемости, чистая приведенная стоимость, индекс доходности, внутренняя норма доходности
-
Расчет эффектов для участников: эффективность для кредиторов, эффективность для собственников, бюджетный эффект, социальный эффект
-
Расчет финансовых показателей: показатели ликвидности, долговой и финансовой устойчивости, эффективности (в т.ч. рентабельности), оборачиваемости (операционный и финансовый циклы)
-
Оценка проекта в пострпроектый период. Расчет терминальной стоимости проекта / бизнеса
-
Презентация результатов инвестиционного проекта
-
Методы и критерии отбора инвестиционных проектов
Практикум в Excel «Оценка инвестиционного проекта на базе построенной финансовой модели»
День 4
Оценка рисков инвестиционного проекта
-
Оценка ключевых факторов и источников рисков
-
Качественная оценка рисков. Примеры из практики
-
Количественная оценка рисков: анализ безубыточности, анализ чувствительности, сценарный метод, метод достоверных эквивалентов, метод оценки рисков путем корректировки ставки дисконта
Практикум в Excel «Количественная оценка рисков проекта»
Божевольная Зоя Анатольевна
Профессиональный опыт
- 2011 — н. в. — индивидуальный предприниматель, руководитель консалтингового агентства # BiZinvest14
- 2009–2019 — Фонд развития предпринимательства Республики Саха (Якутия), заместитель начальника отдела анализа, контроля и мониторинга, финансовый аналитик – с 2014 года
- 2007–2009 — Комитет по драгоценным металлам, главный специалист финансово-аналитического управления
- 2003–2007 — Научно-исследовательский институт «Якутниипроалмаз» АК «АЛРОСА», инженер лаборатории экономического анализа
- 2001–2002 — Управление Пенсионного фонда Российской Федерации по республике Саха (Якутия), ведущий специалист
- 2000–2001 — Якутский центр научно-технической информации, экономист
Профессиональные компетенции
- Внутрифирменное финансовое управление
- Анализ финансово-хозяйственной деятельности
- Инвестиционный анализ
- Тактическое планирование (бюджетирование, разработка бизнес-планов, технико-экономических обоснований, финансовых моделей)
- Стратегическое планирование (разработка инвестиционных программ, стратегий, концепций корпоративного, отраслевого и регионального уровней)
- Оценка инвестиционной привлекательности (проекта, компании, отрасли, региона, страны)
- Оценка и управление финансово-экономическими рисками
- Управление инвестиционными проектами
- Оптимизация финансовых решений при формировании источников финансирования
- Постановка системы управленческого учета
Клиенты
Министерство предпринимательства и туризма Республики Саха (Якутия), Фонд
развития предпринимательства РС (Я), Центр поддержки предпринимательства РС(Я),
АКБ «Алмазэргиэнбанк» АО, Целевой фонд будущих поколений РС (Я), Арктический
инновационный центр, Городская администрация города Якутска, ОАО «Тумаада-
Агроснаб», ОАО «Якутопторг», ООО «АЭБ Капитал», ООО «СеверИнвестСтрой», ООО
«СтройТехБурение», ООО «Нординжиниринг», НО «СоюзАвто», ООО «Фаворит»,
ООО «Завод базальтовых материалов», ООО «Теплый край», ООО «НевромедСаха»,
СХПК «Хатассы», ООО «Сататур», ООО «СеверАлмазТехнологии», ООО
«Полетненское», ООО «Пищевые технологии» и другие
Преподавательская деятельность
- 2008–2019 — Северо-Восточный Федеральный Университет, доцент
- 2011–2018 — ГАУ ДПО «Высшая школа инновационного менеджмента при Главе РС(Я)», лектор
- 2011–2016 — Якутский экономико-правовой институт (филиал) ОУП ВО «Академия труда и социальных отношений» (г. Москва), доцент
Публикации и достижения
37 научных статей, 11 из них – в журналах, рекомендованных ВАК. Принимала участие
в 15 профильных конференциях
- Автор пособий «Инвестиции (курс лекций в рисунках и таблицах)» и «Инвестиции (сборник тестов и практикумов в таблицах и рисунках)»
- Победитель конкурсов образовательных грантов фондов Владимира Потанина и Джеймса Фулбрайта
- Неоднократно выигрывала тендеры на разработку ТЭО и бизнес-планов на региональном уровне
- Награды за вклад в реализацию мер государственной поддержки субъектов малого и среднего предпринимательства р. Саха, заслуги в области социально-экономического развития р. Саха, за вклад в подготовку высококвалифицированных кадров в системе высшего образования
Образование
- 2016 – Open Hearts Language Academy (США), программа подготовки «One to One course studies in OHLA»
- 2013 – University of Nice Sophia Antipolis (Франция), программа подготовки «Stage d’ete de l’Institut superieur d’economie et de Menegement»
- 2013 – Российский университет дружбы народов, курсы повышения квалификации «Финансовое управление в секторах экономики: теория и практика»
- 2009 – Тихоокеанский государственный университет, кандидат экономических наук, экономика и управление народным хозяйством (промышленность)
- 2010 – Институт развития современных образовательных технологий, КПК «Инвестиционные проекты: разработка и анализ эффективности», «Управление потоками денежных средств: решения из практики»
- 2000 – Северо-Восточный федеральный университет имени М. К. Аммосова, мировая экономика
