Курс, семинар, тренинг Технологии эффективного управления финансами компании (финансовый директор)

День 1

Финансовый директор компании
• Ролевые функции: топ-менеджер, контроллер, казначей, руководитель инвестиционных
проектов, руководитель корпоративных финансов
• Варианты построения финансово-экономической службы.
• Отношения финансового директора с генеральным директором и собственниками компании .
• Дерево стратегических финансовых целей.
• Стратегическая карта целей, максимизирующая стоимость компании, построение
«деревьев» факторов стоимости.

Компания и внешний финансовый рынок
• Направления взаимодействия компании и финансового рынка.
• Влияние кризиса на внутренние управленческие процессы.
• Особенности работы с банками и другими видами инвесторов период кризиса.

Эффективность экономической службы
• Что такое эффективные экономические службы.
• Признаки неэффективности.
• Причины неэффективности.
• Функции и продукты экономических служб.

День 2

Финансовая отчетность компании
• Форматы финансовой отчетности. Ключевые показатели финансовой отчетности.
• Обзор возможных целей и задачи финансового анализа. Содержание анализа в зависимости от целей и позиции аналитика.

Классический финансовый анализ внешней отчетности компании.
• Основные методы анализа. Основные группы финансовых коэффициентов и показателей.
Возможности и ограничения классического коэффициентного финансового анализа.
• Финансовый анализ с точки зрения кредитора/заемщика. Ликвидность (различные подходы),
Платежеспособность, Финансовая устойчивость. Эффект финансового рычага.
• Финансовый анализ с точки зрения собственника. Рентабельность собственного капитала.
Системный подход к финансовым коэффициентам. Факторный финансовый анализ,
«деревья рентабельности».
• Основные модели финансового планирования. Построение кратко- и среднесрочного БДДС прямым
и косвенным методом, преимущества и недостатки.
• Финансовый анализ прогнозного финансового состояния. Сбалансированность финансового плана.
Визуализация финансового анализа и контроля исполнения бюджета.

Практические задания

День 3

Принятие краткосрочных финансовых решений
• Управление оборотными средствами. Производственный, финансовый циклы как показатели
политики управления оборотными средствами компании. Анализ издержек компании
по обеспечению финансового цикла.
• Управление запасами: основные задачи, учет и оценка затрат на материалы, планирование
потребности в материалах, оптимальная партия заказа. Системы контроля.
• Методы анализа потока денежных средств. Управление денежными потоками. Обеспечение
уровня ликвидности.
• Управление дебиторской задолженностью, мониторинг и контроль состояния.
• Формирование политики коммерческого кредитования.

Структура и стоимость источников капитала
• Оптимизация средневзвешенной стоимости капитала.
• Определение оптимальной структуры капитала.

Риск-менеджмент
• Классификация рисков. Финансовые риски.
• Цели управления рисками.
• Инструменты управления рисками.
• Качественные и количественные характеристики рисков.
• Система управления рисками.

Практические задания.

День 4

Современные системы управленческого учета
• Понятие «управленческий учет», место в информационной системе компании.
• Что может и что должна делать система управленческого учета.

Технология постановки управленческого учета
• Основные способы постановки управленческого учета: достоинства и недостатки.
• Использование инструментария BSC и KPI при постановке систем управленческого учета.
• Создание системы отчетности.
• Создание учетной политики.
• Создание технического задания на автоматизацию.

Внедрение систем управленческого учета
• Структура проекта.
• Создание устава проекта.
• Создание проектной группы.
• Выбор средств автоматизации.
• Основные процедуры внедрения.

Практические задания

День 5

Современные системы бюджетирования
• Цели бюджетирования и его составляющие.
• Почему бюджетирование бывает неэффективным: причины и методы их устранения.
• С чего начинается построение системы бюджетирования.
• Архитектура системы бюджетирования.
• 4 стадии бюджетирования.
• Методики планирования, контроля, консолидации, защиты, анализа и корректировок.
• Стимулирование и мотивация.

Внедрение систем бюджетирования
• Проект «Бюджетирование».
• Выбор средств автоматизации.
• Основные проблемы и их комплексное решение.

Налоговая схемотехника (Проблемы оптимизации налоговой нагрузки на настоящее время)

• Что понимается в России под «налоговой схемотехникой» (налоговым регулированием, налоговой оптимизацией я и т.п.)? Разница между «законной» и «незаконной» оптимизацией;
• Как «оптимизировали налоги» в России (краткий исторический экскурс);
• Что изменилось в настоящее время? Постановление Пленума ВАС № 53;
• Цена вопроса - ответственность за налоговые (и «смежные» экономические) преступления в России;
• Правоприменительная практика

Дистанционнный формат

Состав продукта дистанционного обучения: видеокурсы, электронные учебники, рабочие тетради, массив тестов.

Преподаватели: Станиславчик Елена Николаевна, Яндиев Магомет Исаевич, Хлевная Елена Анатольевна, Ильдеменов Андрей Сергеевич, Толкач Владислав Владимирович

Программа:

1. Курс «Финансовое планирование и прогнозирование» (8 академических часов)

Цель данного курса – изучение основ финансового планирования и выработка практических навыков принятия решений по оптимизации денежных потоков компании в целях обеспечения роста стоимости бизнеса.

В курсе рассматриваются:

• параметры и процессы планирования денежных потоков компании;
• стратегический, тактический и оперативный уровни планирования и мониторинга;
• проблемы мобилизации и распределения капитала с учетом риска и доходности;
• узловые моменты планирования денежных потоков, прибыли, финансовых отчетов компании;
• взаимосвязь плановых финансовых документов предприятия;
• специфика краткосрочного планирования.

Преподаватель
Станиславчик Елена Николаевна
Кандидат экономических наук, доцент
Преподает в Высшей школе экономики, в Академии делового Администрирование, а также в системе подготовки антикризисных управляющих и профессиональных бухгалтеров, по программам МВА. В настоящее время - начальник отдела отбора и экспертизы инвестиционных проектов Управления проектного финансирования ИнтрастБанка.
Имеет консалтинговую практику (оценка инвестиционных проектов, анализ финансового состояния предприятий, постановка системы риск-менеджмента в компании).
Автор многочисленных статей, переводов с нем., книг: Бизнес-план: Финансовый анализ инвестиционного проекта - М.: «Ось-89», 2000 - 96c.; Основы финансового менеджмента - М.: «Ось-89», 2001.- 128 c. ; Управление инвестиционными проектами- М.: «Ось-89», 2001.- 128 c.; Риск-менеджмент на предприятии. Теория и практика - М.: «Ось-89», 2002- 80c.; Анализ финансового состояния неплатежеспособных предприятий. - М.: «Ось-89», 2004.- 176 c.; Инвестиционный анализ для профессиональных бухгалтеров. Курс лекций - М.: «Ось-89», 2004.- 48 c.

2. Курс «Оценка инвестиционных решений: выбери то, что нужно» (6 академических часов)

Цель данного курса – изучение инструментов оценки эффективности и стоимости инвестиционного проекта.

В курсе рассматриваются:

• инструменты оценки стоимости инвестиционных проектов, дисконтирование;
• виды и правила оценки инвестиционных решений, чистая приведенная стоимость, период окупаемости, индекс рентабельности проекта, IRR;
• подходы к принятию текущих инвестиционных решений: заемная политика, управление остатками на счетах, кредитная политика, управление объемом продаж;
• особенности принятия решений для зависимых и независимых инвестиционных проектов.

Преподаватель
Яндиев Магомет Исаевич
Кандидат экономических наук, доцент. Занимает должность доцента кафедры «Финансы и кредит» экономического факультета Московского государственного университета им. М.В. Ломоносова. В МГУ им. М.В. Ломоносова преподает с 1996 года. В настоящее время ведет занятия по предметам «Финансовые рынки» и «Корпоративные финансы».
Автор 8 монографий и учебных пособий, электронного учебника, а также свыше ста научных и научно-практических статей. Соавтор в двух учебниках. Редактор серии сборников студенческих и аспирантских работ. Ведет рубрику «Финансы» в «Российской Газете» (вкладка «Бизнес»).
Выполнял научно-практические работы по заказу московского офиса Всемирного Банка и Минфина России. Выполнял консалтинговые работы по заказу региональных органов власти, консалтинговых компаний. С 1999 года, ежегодно проводит исследование финансов субъектов Федерации.

3. Курс «Бюджетирование и контроль затрат» (8 академических часов)

Цель данного курса – изучение инструментов бюджетного управления компанией.

В курсе рассматриваются:

• Бюджетирование в системе управленческого учета
• Назначение, цели, задачи, объект и основные функции бюджетирования
• Подходы к финансовой структуризации предприятия
• Перечень типовых бюджетов, схемы бюджетных процессов
• Обеспечение соответствия счетов управленческого учета статьям бюджетов
• Различные подходы к анализу исполнения бюджетов: анализ отклонений, вертикальный и горизонтальный анализ, факторный анализ и т.д.
• Что должно быть отражено в бюджетном регламенте?
• Подходы к автоматизации бюджетных процессов
• Типичные проблемы проектов по постановке бюджетирования

Преподаватель:
Хлевная Елена Анатольевна
Генеральный директор Международного Центра «КТК: Коучинг. Тренинг. Консалтинг.», коуч, бизнес-тренер, консультант в области управления финансами предприятия.
Профессиональный коуч руководителей и собственников бизнеса по индивидуальным вопросам управления и финансам в бизнесе.
Консультант по бюджетированию, построению систем контроллинга, управленческому учету, финансам предприятия, а так же переговорам в финансовой сфере.
Действительный член Международной Федерации бухгалтеров (International Federation of accountants). Соискатель степени кандидата психологических наук. Степень МВА (Master of Business Administration)-финансы.

4. Курс «Источники финансов. Цена финансовых ресурсов. Рынок денег» (5 академических часов)

Цель данного курса – изучение структуры и каналов приумножения капитала, подходов к работе на рынке ценных бумаг и выходу на IPO

В курсе рассматриваются:

• Функции, виды и роли капитала в организации, подходы и принципы формирования капитала коммерческой компании
• Стоимость капитала
• Краткосрочные и долгосрочные источники формирования заемных финансовых ресурсов и особенности работы с ними
• Подходы к размещению корпоративных долговых обязательств: акции, облигации, займы, IPO.
• Особенности работы с каждым видом ценных бумаг.
• Требования к предприятию при выходе на рынок ценных бумаг.
• Пошаговая процедура выхода на IPO.
• Выбор оптимальных источников финансирования.

Преподаватель
Ильдеменов Андрей Сергеевич
Кандидат экономических наук, доцент.
В настоящее время - генеральный директор ЗАО «Эффективное содействие вашему бизнесу», специализирующегося на консультировании в области управления финансами предприятия, оптимизации бизнес-процессов, формировании финансовой стратегии предприятия. В прошлом – имеет опыт работы финансовым и генеральным директором на предприятиях торговли.
По совместительству – преподает на программах MBA Государственного университета управлении и бизнес-школы «Синергия» при РЭА им. Плеханова, постоянно развивает свою тренерскую практику.
Автор более десятка печатных работ по операционному, инновационному и финансовому менеджменту.

5. Курс «Построение системы управленческого учета» (6 академических часов)

Цель данного курса – ознакомление с наилучшими практиками проектов по постановке управленческого учета.

В курсе рассматриваются:

• Сходства и различия налогового, финансового и управленческого учетов
• Управленческий учет как часть системы контроллинга
• Управление по ключевым показателям эффективности, включая нефинансовые
• Подходы к формированию управленческой отчетности
• Подходы к финансовой структуризации компании по центрам финансовой ответственности, формированию трансфертных цен
• Как сформировать учетную политику для целей управленческого учета?
• Валюта учета валюта отчетности
• Система счетов управленческого учета
• Этапы проекта по постановке системы управленческого учета в организации

Преподаватель
Толкач Владислав Владимирович
В настоящее время - Директор Академии Контроллинга, имеет степень Controller’s Master.
Практикующий бизнес-тренер и консультант в области стратегического управления, контроллинга и управленческого учета, организационного развития. Реализовал консалтинговые проекты в следующих отраслях: инженерно-строительные услуги, ритейл, производство продуктов питания, мебели, строительных материалов, сфера высоких технологий, оптовая торговля.

Волков Юрий Владимирович, Петров Алексей Александрович